電子零件回收-電子元器件行業8月策略：觸摸屏拐點將至

電子零件回收-電子元器件行業8月策略：觸摸屏拐點將至
　　趨勢一：智能手機增長乏力態勢廢五金回收疑似端倪初現。根據IDC數據，智能手機今年一季度出貨量超過功能機，黃金交叉首現，而進入7月份廠商開始去庫存，今年以來持續走俏的NAND價格開始松動，觸摸屏價格也開始下調，8-9月份是時間觀察窗口，隨著廉價版iPhone的推出，以及開學季、十一假期的到來，智能手機的出貨有望繼續維持高增長，否則智能手機的黃金期將就此終結。

　　趨勢二：融合趨勢。隨著手機屏幕越做越大，平板電腦越做越小，智能手機與平板電腦的融合趨勢日益明顯，總體而言這對電子元器件産業鏈並不是什麽好消息，融合則代表著智能終端市場總體需求的減少，未來如果筆記本也加入融合大潮，總體終端需求將進一步萎縮，屆時只有真正具有核心競爭力的廠商才能在産業鏈中屹立不倒。

　　趨勢三：中低端手機成主角，國産手機崛起。IDC等機構發布智能手機Q2出貨量數據，雖然數據有所出入，但趨勢是一致的：S4/iPhone5爲代表的高端機型出貨量增速下滑，中低端機型快速成長，國電子零件回收産手機崛起，由于采取機海戰術受影響較小，蘋果爲了遏制市占率下滑的趨勢將推出廉價版iPhone，而原來的二線廠商如聯想、華爲爲了獲取利潤紛紛進軍高端市場，一上一下對比明顯；國産手機産業鏈中的聯想手機代工廠卓翼科技(行情 股吧 買賣點)，華爲電池供應商欣旺達(行情 股吧 買賣點)仍然值得關注。

　　觸摸屏行業拐點將至。在各廠商積極擴産，智能手機滲透率超過50%，PC衰退的背景下，觸摸屏行業産能過剩迹象已經初現端倪，價格開始下調，隨著TPK、勝華等大廠OGS産能的大規模釋放，友達、方、深天馬等面板廠觸摸屏産能的導入，觸摸屏的供給量大增，如果觸屏筆記本滲透率繼續低于預期，行業拐點將至。

　　穿戴式智能設備引領時代潮流。Google入股奇景子立景光電，增強對核心元器件LCOS芯片的控制能力，並開放其核心軟件的源代碼，意在其上搭建起生態系統，蘋果在世界各地申請智能手表專利，其他廠商包括索尼、盛大也陸續發布産品，ABIResearch預估，全球智能手表今年出貨量有望超過120萬支，IMSResearch預計到2016年智慧眼鏡出貨量可達到660萬只，A股上市中，相關元器件供應商水晶光電(行情 股吧 買賣點)(微型投影儀)、丹邦科技(行情 股吧 買賣點)(軟板)、環旭電子(行情 股吧 買賣點)(Wifi模組)、歌爾聲學(行情 股吧 買賣點)(聲控器件)等可能從中獲益。

　　半導體行業景氣度穩步回升。6月份，北美半導體設備BB值爲1。1，行業景氣度穩步上升，訂單量環比上升0。7%，出貨量環比下降1。4%；日本半導體設備BB值上升到1。4，訂單量環比下降6。8%，出貨量環比下降22。2%。隨著銷售旺季的到來，台積電的産能變得緊俏，但由于第2季營運已墊高基期、WiFi需求減弱、高通因的GalaxyS4銷售不如預期從而陸續向台積電減單等因素，目前市場預估第3季合並營收約中古機械回收較上季成長4~9%，季增幅度略低于上季表現。IDC預計半導體行業將溫和複蘇，今年全球半導體營收成長6。9%至3200億美元，2014年半導體營收較2013年成長2。9%至3290億美元，2017年將達到3660億美元。